2019년 12월 28일 많은 기대를 모았던 온라인 카지노 합법 사이트(이하 '신온라인 카지노 합법 사이트') 개정안이 드디어 통과되었습니다. 본 온라인 카지노 합법 사이트 개정안은 2020년 3월 1일부터 정식 시행됩니다. . 최종 통과된 온라인 카지노 합법 사이트 개정안으로 볼 때, 이번 온라인 카지노 합법 사이트 개정안은 자본시장의 핵심 문제를 직접적으로 다루고 있으며 증권 범위, 정보 공개, 등록 제도 개혁, 투자자 권리 보호 분야에서 획기적인 진전을 이루었습니다.
1. “특별장”은 온라인 카지노 합법 사이트 보호 제도를 규정함
온라인 카지노 합법 사이트 개정안은 "특별장"의 형태로 두 부분을 규정하고 있는데, 그 중 하나는 "정보 공개"이고 다른 부분은 "투자자 보호"입니다. 두 부분의 내용은 다르지만, 온라인 카지노 합법 사이트이 '정보공개'를 '특별장' 형식으로 규정하고 지배주주와 실제 지배인의 정보공개 책임을 강화하고 있다는 점은 입법개념으로 보면 어렵지 않다. 기관 차원에서 보면 궁극적으로 달성해야 할 목표는 투자자의 권익을 보호하는 것입니다.
여기서, 이러한 방식의 온라인 카지노 합법 사이트 마련은 투자자의 권리와 이익 보호를 강화하겠다는 의지의 "선언"일 뿐만 아니라 모든 종류의 제도적 마련이 그 자체의 내부적 특성을 가지고 있다는 점에 유의하는 것이 중요합니다. 메커니즘과 논리 그리고 이를 실현하려는 희망이 시스템에 도움이 됩니다. 온라인 카지노 합법 사이트 시행 이후 자본시장에서 빈번하게 발생하는 위험사건으로 판단할 때, 온라인 카지노 합법 사이트은 당초 투자자 보호라는 입법목적을 '기본원칙'의 형태로 설정했지만, 그 시행결과는 만족스럽지 못했다.
2. '투자자 적합성'에 대한 온라인 카지노 합법 사이트사의 법적 의무 강화
(1) "투자자 적합성" 의무에 관한 온라인 카지노 합법 사이트 조항
온라인 카지노 합법 사이트 제88조: “증권회사는 투자자에게 유가증권을 판매하거나 서비스를 제공할 때 규정에 따라 투자자의 기본정보, 재산상태, 금융자산 상태, 투자 지식 및 경험, 전문성을 충분히 이해해야 합니다. . 능력 및 기타 관련 정보를 진실되게 설명하고, 투자 위험을 충분히 공개하며, 위에 언급된 투자자의 상황에 부합하는 증권 및 서비스를 제공합니다.”
유가온라인 카지노 합법 사이트을 구매하거나 서비스를 받을 때 투자자는 온라인 카지노 합법 사이트회사의 명시적인 요구사항에 따라 앞 단락에 나열된 실제 정보를 제공해야 합니다. 온라인 카지노 합법 사이트회사가 정보 제공을 거부하거나 요구되는 정보 제공을 거부하는 경우, 온라인 카지노 합법 사이트회사는 그 결과를 해당 회사에 통보하고 규정에 따라 온라인 카지노 합법 사이트 판매 또는 서비스 제공을 거부해야 합니다.
온라인 카지노 합법 사이트회사가 제1항의 규정을 위반하여 투자자에게 손실을 초래한 경우 상응하는 배상책임을 져야 합니다.
온라인 카지노 합법 사이트 제89조: “투자자는 재산상태, 금융자산 상태, 투자지식 및 경험, 전문능력 등의 요소에 따라 증권에서 정하는 일반투자자와 전문투자자로 구분됩니다. 국무원의 규제 당국.
일반 투자자와 온라인 카지노 합법 사이트회사 사이에 분쟁이 발생하는 경우 온라인 카지노 합법 사이트회사는 자신의 행위가 법률, 행정법규 및 국무원 온라인 카지노 합법 사이트감독관리기구의 규정을 준수하고 오해나 사기를 포함하지 않음을 증명해야 합니다. 온라인 카지노 합법 사이트회사가 이를 증명하지 못한 경우 상응하는 배상책임을 진다.
(2) "온라인 카지노 합법 사이트 적합성" 의무의 해석
1. "미래 지향적인" 규제 논리 확립
새로운 온라인 카지노 합법 사이트은 "투자자 보호" 장의 두 조항을 사용합니다. 제88조(증권회사의 투자자 적합성 확인 의무 규정) 및 제89조(일반 투자자 및 전문 투자자의 구별)는 "투자자"를 구성합니다. 적합성' 의무를 증권회사에 부여합니다. 구조적 관점에서 볼 때, 새로운 온라인 카지노 합법 사이트은 실제로 "미래 지향적인" 규제 개입을 확립합니다.
2. '원칙 감독'을 소개합니다.
신온라인 카지노 합법 사이트 제88조의 "투자자 적합성 의무"에 관한 법률 조항의 표현으로 볼 때, 이 조항의 설계에는 적합성에 대한 법적 의무에 대한 구체적인 요구 사항이 자세히 설명되어 있지 않습니다. 원칙적인 조항이다. 그 이유는 이해하기 어렵지 않습니다. 새로운 온라인 카지노 합법 사이트에서 '원칙적인 감독'을 도입하는 이유는 한편으로는 증권업의 운영이 실제로 상대적으로 복잡하고 구체적인 기술 설명을 개발하기가 실제로 어렵기 때문입니다. 증권회사를 직접 대상으로 하는 입법적 관점에서는 한편, 투자자의 권익 보호 관점에서 법률상 너무 많은 기술적인 설명을 전개하여 범위와 범위를 제한하는 것은 적절하지 않습니다. 증권사의 의무이행을 위장적으로 제한하는 것을 방지하고 제88조를 유지합니다. 이 조항의 본래 의도는 투자자의 이익 보호를 확대하는 것입니다.
3. "원리 감독"과 "규칙 감독" 사이의 논리적 게임
온라인 카지노 합법 사이트 개정 과정에서 "원칙 감독"과 "규칙 감독" 사이에는 항상 게임이 있었습니다. 비록 투자자 이익 보호 강화 측면에서 둘 사이에는 뚜렷한 차이가 없지만, 두 감독 모델의 감독 효과에 대한 이해에는 큰 차이가 있습니다. 이러한 차이는 두 감독 모델의 감독 논리에 따라 결정됩니다. '원칙적 감독'의 논리에 따르면, 구체적인 법 집행과 감독 과정에서 명확하고 명확한 기준을 고수하지 않고, 목표와 요구 사항을 달성하기 위한 조건에 대해서만 명확한 목표와 요구 사항을 제시합니다. 목표와 요구 사항을 달성하기 위한 조건은 더 이상 지정되지 않습니다.
새로운 온라인 카지노 합법 사이트에 "원칙적 감독"을 도입한다고 해서 "규칙 감독"을 포기한다는 의미는 아닙니다. 이는 원칙적 감독을 적절한 법적 적용 수준에 두고 규칙을 강조하는 것을 의미합니다. 기반 감독은 원칙에 부합해야 하며, 감독 요구는 원칙 기반 감독 요구와 일치하지 않아야 합니다. 또한, '원칙적 감독'의 확립은 '법적 형식을 강조하고 거래 내용을 조명'하는 과거 장기 규칙 감독의 족쇄를 바꿔 규제기관이 규제 행위 이면의 거래 논리를 더 많이 고려하도록 유도하는 것이기도 합니다. 규칙을 감독하고 균형을 평가할 때.
3. 온라인 카지노 합법 사이트 권익 구제방식 혁신 - 사전보상제도
증권 투자자가 증권 위반으로 인해 입은 경제적 손실을 더 잘 회복할 수 있도록 돕기 위해 이번 온라인 카지노 합법 사이트 개정안은 투자자의 민사 배상 권리가 실현될 수 있는 방법을 확대하는 데 성의가 가득합니다. 해외의 성숙한 제도적 경험을 바탕으로 투자자의 민사배상권을 효과적이고 효율적으로 실현하는 방법에 대한 일련의 주요 제도적 혁신을 이루었으며, 그 중 가장 대표적인 것이 사전보상제도입니다.
사전 보상 시스템은 새로운 온라인 카지노 합법 사이트에 따라 "무작위로" 만들어진 시스템 설계가 아닙니다. 온라인 카지노 합법 사이트 개정안이 통과되기 오래 전에 증권 시장 관행에 이미 몇 가지 사전 보상 사례가 나타났습니다. 운영 및 관리. 따라서 신온라인 카지노 합법 사이트에 선진보상제도를 도입하는 것은 사실상 증권시장의 실무경험을 반영한 것이며, 우리나라 증권시장에서 민사배상권 실현을 위한 새로운 모델을 적극적으로 창출하려는 취지다.
본 신규 온라인 카지노 합법 사이트에 의해 고안된 사전 보상 제도와 관련하여, 그 규격 및 적용에 있어서 다음과 같은 측면에 주의해야 합니다. 첫째, 사전 보상의 적용 범위입니다. 증권신법 제93조는 사전배상의 적용범위를 "발행인의 부정발행, 허위표시 기타 중대한 불법행위"로 제한하고 있습니다.
결론
새로운 온라인 카지노 합법 사이트의 공포 및 시행은 우리 투자자 보호 시스템의 구축 및 개선에 있어서 중요한 단계이며 이는 확실히 만족스러운 일입니다. 그러나 새로운 온라인 카지노 합법 사이트이 시행된 후 가져올 제도적 이익의 정도는 사법 관행을 통해 추가로 검증되어야 합니다.
1. Chen Jie. 신온라인 카지노 합법 사이트 투자자 보호 시스템의 세 가지 "중국 특성" China Securities Journal 2020-03-14 A06.
2. Zheng Yu. 새로운 온라인 카지노 합법 사이트은 "결과 지향적" 투자자 보호 시스템을 확립합니다.
3.2와 동일함
4. Shi Liufang 및 Zhang Lufa, 새로운 온라인 카지노 합법 사이트의 "투자자 보호" 장에 대한 읽기 시리즈 1부: 사전 보상 시스템에 대한 이해 및 생각, King & Wood Mallesons Research Institute
